Während die Finanzwelt ein weiteres starkes Jahr 2025 für den Aktienmarkt erwartet, erregt ein börsengehandelter Fonds (ETF) aufgrund seiner beeindruckenden Performance große Aufmerksamkeit: der Vanguard S&P 500 Growth ETF. Dieser ETF, der nur die besten Aktien aus dem breiteren S&P 500-Index enthält, hat seinen Mutterindex durchweg übertroffen und ist bereit, diesen Trend auch im neuen Jahr fortzusetzen.
Konzentration auf das Beste aus dem S&P 500
Der S&P 500 gilt weithin als Benchmark für US-Aktien. Er umfasst 500 der qualitativ hochwertigsten Unternehmen, für deren Aufnahme strenge Kriterien gelten. Um in den Index aufgenommen zu werden, müssen die Unternehmen eine Marktkapitalisierung von mindestens $18 Milliarden aufweisen und eine beständige Rentabilität demonstrieren. Der Vanguard S&P 500 Growth ETF geht jedoch noch einen Schritt weiter, indem er die Auswahl auf 231 der leistungsstärksten Aktien des S&P 500 eingrenzt und sich auf Unternehmen konzentriert, die eine starke Dynamik und ein beeindruckendes Umsatzwachstum aufweisen.
Diese Fokussierung auf Qualität ist ein wesentlicher Grund dafür, dass der Growth-Index, den der Vanguard ETF abbildet, den regulären S&P 500 langfristig übertroffen hat. Der ETF spiegelt die Gewichtungen und die Zusammensetzung des Growth-Index wider und bietet Anlegern Zugang zu einigen der dynamischsten Unternehmen auf dem Markt.
Technologie dominiert den Wachstumsindex
Technologie ist seit langem eine dominierende Kraft am Aktienmarkt, und der Growth-Index spiegelt diese Realität wider. Der Technologiesektor macht derzeit 50,3 % des Growth-Index aus, was deutlich über der Gewichtung von 31,4 % im regulären S&P 500 liegt. Diese starke Abhängigkeit von Tech-Giganten verschafft dem Vanguard Growth ETF einen Vorteil in der sich schnell entwickelnden Tech-Landschaft, insbesondere da die künstliche Intelligenz (KI) die Industrien weiter verändert.
Fünf Unternehmen aus dem Technologiesektor – Apple, Microsoft, Nvidia, Meta Platforms und Amazon – halten die größten Gewichtungen im Vanguard Growth ETF. Diese Aktien, die in diesem Jahr zusammen eine durchschnittliche Rendite von 48,3% erwirtschaftet haben, treiben die bemerkenswerte Performance des ETFs an. Der Fonds ist seit Jahresbeginn um 24,3% gestiegen und hat damit den Anstieg des S&P 500 um 19,1% übertroffen.
Die Rolle der KI als Wachstumsmotor
Künstliche Intelligenz erweist sich als eine der transformativsten Technologien des Jahrzehnts, und große Technologieunternehmen investieren massiv in die KI-Entwicklung. Nvidia zum Beispiel hat sich mit seinen fortschrittlichen Grafikprozessoren (GPUs), die Rechenzentren antreiben und KI-Technologien ermöglichen, in den Mittelpunkt der KI-Revolution gestellt. In seinem jüngsten Ergebnisbericht verzeichnete Nvidia einen Umsatzanstieg von 122 %, der auf die wachsende Nachfrage von Technologieunternehmen zurückzuführen ist, die KI-Infrastrukturen aufbauen.
Auch Apple ist in das Rennen um die KI eingestiegen und hat eine neue Software, Apple Intelligence, vorgestellt, die die Fähigkeiten seiner beliebten Produkte wie iPhones, iPads und Mac-Computer verbessert. Unterdessen verzeichnet Microsoft weiterhin ein schnelles Wachstum in seinem Azure-Cloud-Segment, da Unternehmen KI in ihre Abläufe integrieren. Diese Fortschritte werden diese Aktien wahrscheinlich auf einem Wachstumspfad halten und die Performance des Vanguard ETFs unterstützen.
Die bewährte Erfolgsbilanz von Vanguard ETF
Seit seiner Auflegung im Jahr 2010 hat der Vanguard S&P 500 Growth ETF eine jährliche Gesamtrendite von 16% erzielt und damit den durchschnittlichen Jahresgewinn des S&P 500 von 13,7% im selben Zeitraum deutlich übertroffen. Dieser Unterschied von 2,3 Prozentpunkten mag zwar gering erscheinen, aber die Macht der Zinseszinsen bedeutet, dass er im Laufe der Zeit einen erheblichen Einfluss auf die Portfolios der Anleger hatte.
Mit Blick auf die Zukunft wird erwartet, dass der anhaltende Aufstieg der KI-Technologie dem Wachstumsindex zusätzlichen Auftrieb geben wird, da Unternehmen wie Apple, Microsoft und Nvidia weiterhin an der Spitze dieser technologischen Revolution stehen. Es wird erwartet, dass die Ausgaben für KI in den nächsten zehn Jahren stetig steigen werden. Einige Schätzungen gehen davon aus, dass ihr potenzieller Beitrag zur Weltwirtschaft bis zum Jahr 2030 15,7 Billionen Dollar betragen wird. Dieses rasante Wachstum der KI-getriebenen Industrien dürfte die Performance des Vanguard ETF weiter steigern.
Ausblick für 2025 und darüber hinaus
Da das Jahr 2025 näher rückt, sollten Anleger, die auf marktübertreffende Renditen aus sind, den Vanguard S&P 500 Growth ETF genau im Auge behalten. Mit seinem Fokus auf leistungsstarke Unternehmen und Sektoren, die auf langfristiges Wachstum ausgerichtet sind, ist der ETF gut positioniert, um den breiteren S&P 500 weiterhin zu übertreffen.
Selbst wenn bestimmte Sektoren, wie z.B. AI, ihr Potenzial nicht ausschöpfen, verfügt der Growth-Index über die Flexibilität, seine Bestände bei Bedarf umzuschichten und so seinen Performancevorteil zu erhalten. Für Anleger, die ein Engagement in innovativen Unternehmen und wachstumsstarken Branchen suchen, bleibt der Vanguard S&P 500 Growth ETF auch im neuen Jahr eine gute Wahl.
